精达转债733577申购投资价值如何？
互联网2020-08-19 08:44:00 举报
精达转债今日申购，AA级，发行规模7.87亿元，无担保，无网下，票面利率17.3%，目前转股价值99.21元。
发行条款
1.债券评级：AA，无担保，安徽民营企业（评级还可以）
2.发行规模：7.87亿（规模较大）
3.票面利率：0.4%，0.6%，1.0%，1.5%，1.8%，2.0%（利率较低）
4.股价下调：30~15~85%（正常）
5.强制赎回：30~15~130%（正常）
6.有条件回售：2~30~70%（正常）
7.有无网下：无
8.当前转股价值：99.21
9.配售代码：704577，每股配售0.409元可转债
10.中签率：单账户顶格申购约中0.01签
11.价格：预估约116
正股分析：专注于电磁线领域，发行转债加码产能
电磁线龙头企业，多项产品市占率第一
精达转债正股精达股份是国内最大的特种电磁线制造商和龙头企业，公司连续三年电磁线产销量突破20万吨，国内市场占有率达到12%左右，漆包圆铜线、漆包圆铝线产量均为国内第一。公司主要产品包括三大系列：一是漆包铜线，2019年销售超过15万吨;二是漆包圆铝线，2019年销量突破6万吨;三是特种导体系列产品，2019年销量超过5.8万吨。电磁线产品下游应用领域主要集中在家用电器、特种工业电机、新能源、航空航天、高铁机车船舶等，经过30年的技术研发和市场开发，精达股份聚集了下游行业具有代表性、知名度较高的优质客户，如格力、美的、日立、东芝、松下等，客户资源稳定，需求持续。公司产品采用原材料价格加加工费的模式定价，赚取稳定加工费形式，公司整体盈利比较稳定。
